빅테크 AI 투자 확대·반도체 실적 릴레이

글로벌 빅테크의 AI 인프라 투자 경쟁이 다시 뚜렷해지고 있다. 알파벳은 2026년 자본지출 전망을 기존 1,800억~1,900억 달러에서 1,950억~2,050억 달러로 약 150억 달러 상향했다. 늘어난 재원 대부분은 AI 서버와 데이터센터 확충에 쓰일 예정이다. 다만 시장은 클라우드 성장세보다 대규모 투자에 따른 단기 현금흐름 부담에 주목했고, 실적 발표 직후 주가는 약세를 보였다. 같은 맥락에서 AMD는 앤스로픽과 AI 인프라 협력 계약을 체결하고 최대 50억 달러를 투자하기로 했다. 앤스로픽은 AMD의 차세대 가속기를 모델 훈련과 추론에 활용해 구글·아마존에 이은 컴퓨팅 공급처 다변화에 나선다. 반도체 실적 흐름도 우호적이다. Texas Instruments는 자동차·산업용 아날로그 수요 회복을 반영해 예상을 웃도는 매출 전망을 제시했으나, 이미 오른 주가와 소비자 전자 수요 불확실성에 투자자 반응은 제한적이었다. ServiceNow는 분기 매출과 신규 예약이 모두 시장 기대를 넘어서며 기업용 AI 도구가 성장을 견인하고 있음을 입증했다. 한편 미국 정부는 중국 AI 기업 Moonshot이 수출 제한을 우회해 엔비디아 칩을 확보했다는 의혹을 제기하며 추가 제재를 검토 중이다. 테슬라는 인도량 회복에 따른 매출 개선에도 가격 경쟁과 비용 부담으로 이익률 부진이 이어졌다. 삼성전자는 최대 9시간 배터리를 갖춘 스마트 안경 2종을 공개하며 메타 주도의 시장에 진입했고, SpaceX는 발사 중단 하루 만에 Starlink 위성 24기를 궤도에 올리며 팰컨9의 신뢰성을 재확인했다. 종합하면 이번 브리핑은 AI 인프라 투자 확대와 반도체·기업용 소프트웨어의 실적 개선이라는 긍정적 축과, 대규모 자본지출 부담·전기차 수익성 둔화라는 경계 요인이 공존함을 보여준다.